Калькулятор доходности привилегированных акций
Рассчитайте текущую доходность и доходность до выкупа для привилегированных акций
Additional Information and Definitions
Цена покупки
Цена, которую вы платите за одну привилегированную акцию. Большинство привилегированных акций выпускаются по номинальной стоимости $25, но могут торговаться выше или ниже этой цены. Ваша цена покупки влияет на вашу фактическую доходность и потенциальный доход в случае выкупа.
Годовая ставка дивиденда (%)
Годовой дивиденд в процентах от номинальной стоимости. Например, ставка 6% на номинальную стоимость $25 выплачивает $1.50 ежегодно. Эта ставка обычно фиксирована для традиционных привилегированных акций, но может быть плавающей или регулируемой.
Номинальная стоимость
Номинальная стоимость привилегированной акции, обычно $25 или $100. Это основа для расчета дивидендных выплат и обычно цена, по которой акция может быть выкуплена. Большинство розничных привилегированных акций используют номинальную стоимость $25.
Годы до возможного выкупа
Время, до которого эмитент может выкупить акции по цене выкупа. Большинство привилегированных акций становятся выкупными через 5 лет. Введите 0, если они уже подлежат выкупу или если нет условий выкупа.
Цена выкупа
Цена, по которой эмитент может выкупить акции, обычно номинальная стоимость. Некоторые выпуски имеют премиальные цены выкупа или убывающие шкалы. Это влияет на вашу расчетную доходность до выкупа и потенциальный доход.
Loading
Попробуйте другой калькулятор Investing...
Калькулятор налогов на криптовалюту
Рассчитайте свои налоговые обязательства по криптовалюте от торговли, майнинга и стекинга
Калькулятор прибыли от опционов
Определите прибыль, точку безубыточности и доходность вашей сделки с опционами
Калькулятор усреднения стоимости доллара
Введите ваши регулярные взносы и цены акций, чтобы найти вашу среднюю стоимость
Калькулятор налога на прирост капитала от продажи акций
Рассчитайте налог на прирост капитала от продажи акций для любой страны
Часто задаваемые вопросы и ответы
Click on any question to see the answer
Понимание терминов привилегированных акций
Ключевые концепции для оценки инвестиций и доходности привилегированных акций
Номинальная стоимость
Текущая доходность
Доходность до выкупа
Квалифицированный дивиденд
Кумулятивные привилегированные
Фиксированная ставка с плавающей
5 основных стратегий инвестирования в привилегированные акции
Привилегированные акции предлагают более высокие доходы, чем облигации, с некоторыми уникальными преимуществами и рисками. Овладейте этими стратегиями, чтобы оптимизировать свои инвестиции в привилегированные акции:
1.Анализ защиты от выкупа
Понимание условий выкупа имеет решающее значение для инвестирования в привилегированные акции. Когда привилегированная акция торгуется выше своей цены выкупа, существует риск потери капитала в случае выкупа. Однако некоторые инвесторы намеренно покупают выкупные привилегированные акции выше номинала, рассчитывая, что более высокая доходность оправдывает риск выкупа. Всегда сравнивайте доходность до выкупа с текущей доходностью при оценке выкупных привилегированных акций.
2.Управление рисками процентных ставок
Привилегированные акции обычно имеют долгосрочные или бессрочные условия, что делает их чувствительными к изменениям процентных ставок. Когда ставки растут, цены на привилегированные акции часто падают, чтобы поддерживать конкурентоспособные доходности. Рассмотрите привилегированные акции с фиксированной ставкой, переходящие на плавающую, или те, у которых более короткие сроки защиты от выкупа, чтобы снизить риск процентных ставок. Некоторые инвесторы распределяют свои инвестиции в привилегированные акции по различным датам выкупа для лучшего управления рисками ставок.
3.Оценка кредитного качества
Привилегированные акции являются младшими по отношению к облигациям, но старшими по отношению к обыкновенным акциям в структуре капитала. Эта позиция означает, что оценка кредитного качества имеет решающее значение. Ищите эмитентов с высокими коэффициентами покрытия процентов и стабильными бизнес-моделями. Банки и коммунальные службы часто выпускают привилегированные акции из-за требований к капитальным резервам, обеспечивая относительно стабильные дивидендные выплаты.
4.Оптимизация налоговых преимуществ
Большинство дивидендов по привилегированным акциям квалифицируются для более низких налоговых ставок, чем обычный доход, значительно увеличивая доходность после уплаты налогов. Однако дивиденды по банковским привилегированным акциям обычно не квалифицируются для этого обращения. Рассчитайте свою доходность после уплаты налогов на основе вашей налоговой ситуации и конкретного налогообложения дивидендов по привилегированным акциям. Некоторые инвесторы сосредотачиваются на квалифицированных дивидендах в налогооблагаемых счетах, в то время как не квалифицированные держатся в счетах с налоговыми льготами.
5.Учет ликвидных рисков
Привилегированные акции часто торгуются с меньшей ликвидностью, чем обыкновенные акции или облигации, особенно в условиях рыночного стресса. Это может привести к более широким спредам между ценами покупки и продажи и трудностям в выполнении сделок по желаемым ценам. Сосредоточьтесь на привилегированных акциях с более высокими объемами торгов и рассмотрите возможность установки лимитных ордеров вместо рыночных. Некоторые инвесторы сохраняют часть своего распределения привилегированных акций в ETF привилегированных акций для лучшей ликвидности.