Good Tool LogoGood Tool Logo
100% besplatno | Bez registracije

Kalkulator maržinskog kredita

Procijenite svoju kupovnu moć, troškove kamata i konačne povratke koristeći marginu

Additional Information and Definitions

Kapital na računu

Vaša trenutna vrednost računa u gotovini ili hartijama od vrednosti. Ovo određuje vašu početnu sposobnost pozajmljivanja marže. Zapamtite da propisi zahtevaju minimalne zahteve za održavanje marže.

Maržna stopa

Procenat vrednosti pozicije koji morate održavati kao kapital. Standardna početna marža je 50% (0.5), ali neki brokeri ili hartije od vrednosti mogu zahtevati više. Ova stopa utiče na vašu maksimalnu kupovnu moć.

Godišnja kamatna stopa (%)

Godišnja kamatna stopa koja se naplaćuje na vaš maržinski kredit. Stope variraju u zavisnosti od brokera i veličine kredita, obično se kreću od 4-10%. Veći saldi računa često se kvalifikuju za niže stope.

Očekivani godišnji povrat (%)

Vaš očekivani godišnji povrat na ukupnu poziciju, uključujući deo sa polugom. Budite konzervativni u svojim procenama, jer poluga pojačava i dobitke i gubitke.

Period držanja (godine)

Trajanje koje planirate da održavate leveraged poziciju. Duži periodi kumuliraju i povratke i troškove kamata. Pažljivo razmotrite svoju toleranciju na rizik i tržišne perspektive.

Loading

Probajte još jedan Investing kalkulator...

Kalkulator troškova ETF-a

Uporedite svoju konačnu vrednost sa ili bez ETF naknada tokom vremena

Koristite kalkulator

Kalkulator prosečne cene dolara

Unesite svoje ponovljene doprinose i cene akcija da biste pronašli svoj prosečan trošak

Koristite kalkulator

Kalkulator prinosa od privilegovanih akcija

Izračunajte trenutni prinos i prinos do otkupa za privilegovane akcije

Koristite kalkulator

Kalkulator prinosa obveznica

Izračunajte prinos do dospeća, trenutni prinos i još mnogo toga za vaše obveznice

Koristite kalkulator

Često postavljana pitanja i odgovori

Click on any question to see the answer

Razumevanje termina maržinskog trgovanja

Osnovni koncepti za trgovanje na marginu i upravljanje rizikom poluge

Početna marža

Minimalni iznos kapitala potreban za otvaranje maržinske pozicije, obično 50% od ukupne vrednosti pozicije. Ovo postavlja Federalna rezerva prema Regulativi T, ali može biti i više na osnovu zahteva brokera ili hartija od vrednosti.

Održavanje marže

Minimalni procenat kapitala koji morate održavati da biste izbegli margin call, obično 25-40% u zavisnosti od brokera i držanih hartija od vrednosti. Pad ispod ovog nivoa pokreće margin call koji zahteva dodatne depozite.

Kupovna moć

Ukupna vrednost hartija od vrednosti koje možete kupiti koristeći svoj kapital i maržinski kredit. Sa 50% marginom, svaki $1 kapitala pruža $2 kupovne moći.

Margin call

Zahtev brokera za dodatnim sredstvima kada kapital na računu padne ispod zahteva za održavanje. Ovo može primorati likvidaciju pozicija ako se ne ispuni na vreme.

Odnos poluge

Odnos ukupne veličine pozicije prema vašem kapitalu. Veća poluga povećava i potencijalne povratke i rizike. Maržna stopa od 50% stvara polugu 2:1.

5 kritičnih rizika maržinskog trgovanja

Maržinsko trgovanje može pojačati povratke, ali nosi značajne rizike koje svaki investitor mora razumeti pre nego što koristi polugu.

1.Efekat magnifikacije

Marža pojačava i dobitke i gubitke kroz polugu. Pozicija sa 50% marginom udvostručuje vašu izloženost, što znači da 10% promena na tržištu stvara 20% promenu u vašem kapitalu. Ova amplifikacija može brzo erodirati kapital u nepovoljnim tržišnim uslovima, potencijalno dovodeći do gubitaka koji premašuju vašu početnu investiciju.

2.Kaskada margin call-a

Opadanje tržišta može pokrenuti margin calls koji zahtevaju trenutne dodatne depozite. Ako ne možete da ispunite zahtev, vaš broker može prisilno prodati vaše pozicije po nepovoljnim cenama, zaključavajući gubitke. Ova prisilna prodaja često se dešava na dnu tržišta, upravo kada bi zadržavanje moglo biti najpovoljnije.

3.Teret kamatne stope

Maržinski krediti akumuliraju kamate dnevno, stvarajući kontinuirani pritisak na povratke. U bočnim ili spororastućim tržištima, troškovi kamata mogu značajno uticati na profitabilnost. Rastuće kamatne stope mogu neočekivano povećati troškove, pretvarajući profitabilne pozicije u gubitke čak i bez promena cena.

4.Pojačivač volatilnosti

Tržišna volatilnost postaje uticajnija sa polugom. Privremeni skok cena koji bi bio podnošljiv bez marže može pokrenuti prisilnu prodaju. Periodi visoke volatilnosti često se poklapaju sa margin calls širom tržišta, stvarajući kaskadne pritiske na prodaju.

5.Psihološki izazov

Poluga pojačava emocionalne reakcije na tržišne pokrete, potencijalno dovodeći do lošeg donošenja odluka. Stres gledanja pojačanih gubitaka i upravljanja margin calls može izazvati paniku ili prekomerno preuzimanje rizika. Mnogi trgovci otkrivaju da njihova normalna strategijska disciplina slabi pod pritiskom marže.