Valikute kasumi kalkulaator
Määrake oma valikutehingu kasum, tasuvuspunkt ja tootlus
Additional Information and Definitions
Valiku tüüp
Valige kõne (õigus osta) või panus (õigus müüa) valikute vahel. Kõned teenivad kasumit hinna tõusudest, samas kui panused teenivad kasumit hinna langustest. Teie valik peaks vastama teie turuootustele.
Tehinguhind
Hind, millega saate valikut kasutada. Kõnede puhul teenite kasumit, kui aktsia ületab selle hinna. Panuste puhul teenite kasumit, kui aktsia langeb alla selle hinna. Kaaluge tehinguhindade valimist, mis on lähedal praegusele aktsiahinnale tasakaalustatud riski/ootuse jaoks.
Preemia lepingu kohta
Hind aktsia kohta, et osta valikut. Pidage meeles, et iga leping kontrollib 100 aktsiat, seega on teie kogukulu see summa korda 100. See preemia esindab teie maksimaalset võimalikku kahjumit pikaajaliste valikute puhul.
Lepingute arv
Iga leping esindab 100 aktsiat alusaktsiast. Rohkem lepinguid suurendab nii potentsiaalset kasumit kui ka riski. Alustage väikselt, kuni tunnete end valikute kauplemises mugavalt.
Praegune alusaktsia hind
Praegune turuhind alusaktsiast. See määrab, kas teie valik on kasumlik või kahjumlik. Võrrelge seda teie tehinguhinnaga, et mõista oma positsiooni praegust staatust.
Hinnake oma valikutehinguid
Arvutage potentsiaalsed kasumid või kahjumid kõnede ja panuste jaoks
Loading
Valikutehingute mõistmine
Olulised kontseptsioonid valikute lepingute hindamiseks ja kauplemiseks
Tehinguhind:
Hind, millega valiku omanik saab osta (kõne) või müüa (panus) alusvara. See hind määrab, kas valik on kasumlik või kahjumlik ning mõjutab selle väärtust oluliselt.
Preemia:
Hind, mis makstakse valiku lepingu ostmiseks, mis esindab maksimaalset võimalikku kahjumit ostjatele. See koosneb sisemisest väärtusest (kui see on olemas) pluss ajaväärtus ja seda mõjutavad erinevad tegurid, sealhulgas volatiilsus.
Sisemine väärtus:
Summa, millega valik on kasumlik, arvutatakse tehinguhinna ja praeguse aktsiahinna vahe. Ainult kasumlikud valikud omavad sisemist väärtust.
Aja väärtus:
Valiku preemia osa, mis ületab selle sisemise väärtuse, peegeldades soodsa hinnaliikumise tõenäosust enne aegumist. Aja väärtus väheneb, kui aegumine läheneb.
Tasuvuspunkt:
Alusaktsia hind, mille juures valikutehing ei too kasumit ega kahjumit. Kõnede puhul on see tehinguhind pluss preemia; panuste puhul on see tehinguhind miinus preemia.
Kasumlik/Kahjumlik:
Valik on kasumlik, kui sellel on sisemine väärtus (kõned: aktsia > tehinguhind; panused: aktsia < tehinguhind) ja kahjumlik, kui seda ei ole. See staatus mõjutab nii riski kui ka preemia hinda.
5 Täiustatud valikutehingute ülevaadet
Valikud pakuvad ainulaadseid võimalusi, kuid nõuavad keerukate dünaamikate mõistmist. Valige need olulised kontseptsioonid paremate kauplemisotsuste tegemiseks:
1.Leverage-Riski tasakaal
Valikud pakuvad võimendust, kontrollides 100 aktsiat aktsiahinna osas, kuid see jõud kaasneb ajakulu riskiga. 500 dollari suurune optsiooni investeering võib kontrollida 5000 dollari väärtuses aktsiaid, pakkudes potentsiaalseid tootlusi, mis ületavad 100%. Siiski töötab see võimendus mõlemat pidi ja valikud võivad aeguda väärtuseta, kui teie ajastus või suund on vale.
2.Volatiilsuse kahepoolsed mõõgad
Implitsiitne volatiilsus mõjutab oluliselt valikute hindu, liikudes sageli sõltumatult alusaktsiast. Kõrge volatiilsus suurendab valikute preemiaid, muutes valikute müügi kasumlikumaks, kuid nende ostmise kallimaks. Volatiilsuse trendide mõistmine aitab teil tuvastada ülehindatud või alahinnatud valikuid ja ajastada oma tehinguid paremini.
3.Ajakulu kiirus
Valikud kaotavad väärtust eksponentsiaalselt, kui aegumine läheneb, nähtus, mida tuntakse kui theta kadu. See kadu kiireneb viimases kuus, eriti kahjumlikud valikud. Nädalased valikud võivad pakkuda kõrgemaid protsenditooteid, kuid seisavad silmitsi intensiivsema ajakuluga, nõudes täpsemat turu ajastamist.
4.Strateegiline positsioonide suurus
Professionaalsed optsioonide kauplejad riskivad harva rohkem kui 1-3% oma portfellist ühe positsiooni puhul. See distsipliin on oluline, kuna valikud võivad kaotada väärtust, kui olete õige liiga vara või külgsuunas turuliikumise tõttu. Positsioonide suurus muutub veelgi kriitilisemaks lühikeste valikute positsioonide puhul, kus kahjumid võivad teoreetiliselt ületada alginvesteeringu.
5.Kreeka tähised kui riskimeetmed
Delta, gamma, theta ja vega kvantifitseerivad erinevaid riskide kokkupuuteid optsioonide positsioonides. Delta mõõdab suunatud riski, gamma näitab, kuidas delta muutub, theta esindab ajakulu ja vega näitab volatiilsuse tundlikkust. Nende mõõdikute mõistmine aitab kauplejatel luua positsioone, mis teenivad kasu nende spetsiifilisest turuootusest, samal ajal hallates soovimatuid riske.