Obligationsräknare
Beräkna avkastning till förfall, nuvarande avkastning och mer för dina obligationer
Additional Information and Definitions
Obligations nominella värde
Nominellt värde på obligationen, vanligtvis $1,000 för företagsobligationer
Inköpspris
Beloppet du betalade för att köpa obligationen
Årlig kupongränta
Den årliga kupongräntan (t.ex. 5 betyder 5%)
År till förfall
Antalet år tills obligationen förfaller
Skattesats
Din tillämpliga skattesats på kuponginkomster och kapitalvinster
Ränta som kapitaliseras per år
Antal gånger räntan kapitaliseras årligen (t.ex. 1=Årlig, 2=Halvårlig, 4=Kvartalsvis)
Beräkna dina obligationsavkastningar
Ta hänsyn till skattesats, inköpspris, nominellt värde och mer
Loading
Förstå begrepp kring obligationsavkastning
Nyckeltermer för att hjälpa dig förstå beräkningar av obligationsavkastning
Nominellt värde (parvärde):
Beloppet som obligationsinnehavaren kommer att få vid förfall, vanligtvis $1,000.
Kupongränta:
Årlig ränta som betalas av obligationen, uttryckt som en procentandel av nominellt värde.
Avkastning till förfall (YTM):
Obligationens totala avkastning om den hålls till förfall, med hänsyn till kupongbetalningar och prisrabatt/-premie.
Nuvarande avkastning:
Årlig kupong dividerad med obligationens nuvarande marknadspris.
Effektiv årlig avkastning:
Den årliga avkastningen med hänsyn till effekterna av kapitalisering över flera perioder per år.
5 mindre kända fakta om obligationer som kan överraska dig
Obligationer ses ofta som konservativa investeringar, men de kan innehålla några överraskningar för nya investerare.
1.Nollkupongfenomenet
Vissa obligationer betalar ingen kupong men säljs till ett stort rabatterat pris, vilket möjliggör intressanta avkastningsberäkningar som skiljer sig avsevärt från traditionella kupongobligationer.
2.Den verkliga påverkan av duration
Duration är avgörande för att förstå hur obligationens pris kommer att förändras som svar på ränteförändringar. Längre durationobligationer kan uppleva större prisrörelser.
3.Skattebehandlingar varierar beroende på region
Räntan på vissa statliga obligationer kan vara skattebefriad i vissa jurisdiktioner, vilket avsevärt förändrar avkastningen efter skatt.
4.Kreditrisk är ingen skämt
Även 'säkra' företagsobligationer bär viss risk, och skräpbonds kan erbjuda lockande avkastningar men också ökad risk för betalningsinställelse.
5.Återbetalningsbara och puttable obligationer
Vissa obligationer kan återbetalas eller sättas av utgivaren eller innehavaren före förfall, vilket påverkar den faktiska avkastningen om en tidig återbetalning eller sättning sker.