Калкулатор на доходността на предпочитаните акции
Изчислете текущата доходност и доходността до повикване за предпочитани акции
Additional Information and Definitions
Цена на покупка
Цената, която плащате за всяка предпочитана акция. Повечето предпочитани акции се издават на номинална стойност от $25, но могат да се търгуват над или под тази цена. Цената на покупката влияе на действителната ви доходност и потенциалната възвръщаемост, ако бъдат повикани.
Годишна ставка на дивидента (%)
Годишният дивидент като процент от номиналната стойност. Например, ставка от 6% на номинална стойност от $25 плаща $1.50 годишно. Тази ставка обикновено е фиксирана за традиционните предпочитани акции, но може да бъде плаваща или регулируема.
Номинална стойност
Лицевата стойност на предпочитаната акция, обикновено $25 или $100. Това е основата за изчисляване на плащането на дивидента и обикновено цената, на която акцията може да бъде повикана. Повечето предпочитани акции на дребно използват номинална стойност от $25.
Години до възможно повикване
Времето, до което издателят може да изкупи (повика) акциите на цената на повикване. Повечето предпочитани акции стават повикваеми след 5 години. Въведете 0, ако вече са повикваеми или ако няма разпоредба за повикване.
Цена на повикване
Цената, на която издателят може да изкупи акциите, обикновено номиналната стойност. Някои емисии имат премиум цени на повикване или намаляващи скали. Това влияе на вашето изчисление на доходността до повикване и потенциалната възвръщаемост.
Loading
Опитайте друг калкулатор за Investing...
Калкулатор на доходността от облигации
Изчислете доходността до падежа, текущата доходност и още за вашите облигации
Калкулатор за маржинални заеми
Оценете покупателната си способност, разходите за лихва и крайните доходи, използвайки маржин
Калкулатор на разходите за ETF
Сравнете крайната си стойност с или без таксите за ETF с времето
Калкулатор за данъци върху криптовалути
Изчислете задължението си за данъци върху криптовалути от търговия, добив и стейкинг
Често задавани въпроси и отговори
Click on any question to see the answer
Разбиране на термините за предпочитани акции
Ключови концепции за оценка на инвестициите и доходността на предпочитаните акции
Номинална стойност
Текуща доходност
Доходност до повикване
Квалифициран дивидент
Кумулативен предпочитан
Фиксирана до плаваща ставка
5 основни стратегии за инвестиране в предпочитани акции
Предпочитаните акции предлагат по-високи доходности от облигации с някои уникални предимства и рискове. Овладейте тези стратегии, за да оптимизирате инвестициите си в предпочитани акции:
1.Анализ на защитата от повикване
Разбирането на разпоредбите за повикване е от съществено значение за инвестирането в предпочитани акции. Когато предпочитаната акция се търгува над цената на повикване, съществува риск от загуба на капитал, ако бъде повикана. Въпреки това, някои инвеститори умишлено купуват повикваеми предпочитани акции над номиналната стойност, изчислявайки, че по-високата доходност оправдава риска от повикване. Винаги сравнявайте доходността до повикване с текущата доходност, когато оценявате повикваеми предпочитани акции.
2.Управление на риска от лихвени проценти
Предпочитаните акции обикновено имат дълги или вечни срокове, което ги прави чувствителни към промените в лихвените проценти. Когато лихвените проценти се повишават, цените на предпочитаните акции често падат, за да поддържат конкурентни доходности. Помислете за предпочитани акции с фиксирана до плаваща ставка или тези с по-кратки периоди на защита от повикване, за да намалите риска от лихвени проценти. Някои инвеститори разпределят инвестициите си в предпочитани акции по различни дати на повикване за по-добро управление на експозицията на лихвени проценти.
3.Оценка на кредитното качество
Предпочитаните акции са по-ниски от облигациите, но по-високи от обикновените акции в капиталовата структура. Тази позиция означава, че оценката на кредитното качество е от съществено значение. Търсете издатели с високи коефициенти на покритие на лихвите и стабилни бизнес модели. Банки и комунални услуги често издават предпочитани акции поради регулаторни изисквания за капитал, предоставяйки относително стабилни плащания на дивиденти.
4.Оптимизация на данъчните предимства
Повечето дивиденти от предпочитани акции отговарят на условията за по-ниски данъчни ставки от обикновения доход, значително увеличавайки доходността след данъци. Въпреки това, дивидентите от предпочитани акции на банките обикновено не отговарят на тези условия. Изчислете доходността си след данъци на базата на данъчната си ситуация и специфичното данъчно третиране на дивидентите на предпочитаната акция. Някои инвеститори се фокусират върху предпочитани акции с квалифицирани дивиденти в облагаемите сметки, докато държат неквалифицирани в сметки с данъчни предимства.
5.Обмисляне на риска от ликвидност
Предпочитаните акции често се търгуват с по-ниска ликвидност от обикновените акции или облигации, особено по време на пазарен стрес. Това може да доведе до по-широки спредове между офертите и трудности при изпълнението на сделки на желаните цени. Фокусирайте се върху предпочитани акции с по-високи обеми на търговия и помислете за задаване на лимитни поръчки вместо пазарни поръчки. Някои инвеститори поддържат част от разпределението на предпочитаните акции в ETFs за предпочитани акции за по-добра ликвидност.