Marginlening Calculator
Beoordeel uw koopkracht, rentekosten en uiteindelijke rendementen met behulp van marge
Additional Information and Definitions
Rekening Eigen Vermogen
Uw huidige rekeningwaarde in contanten of effecten. Dit bepaalt uw initiële marge leencapaciteit. Vergeet niet dat regelgeving minimale onderhoudsmarge vereisten vereist.
Margepercentage
Het percentage van de positie waarde dat u als eigen vermogen moet aanhouden. Standaard initiële marge is 50% (0.5), maar sommige brokers of effecten kunnen meer vereisen. Dit percentage beïnvloedt uw maximale leencapaciteit.
Jaarlijkse Rente (%)
Het jaarlijkse rentepercentage dat op uw marginlening wordt geheven. Rentes variëren per broker en leninggrootte, meestal tussen 4-10%. Hogere rekeningbalansen kwalificeren vaak voor lagere rentes.
Verwacht Jaarlijks Rendement (%)
Uw verwachte jaarlijkse rendement op de totale positie, inclusief het geleverde deel. Wees conservatief in uw schattingen, aangezien hefboom zowel winsten als verliezen vergroot.
Houdperiode (Jaren)
Duur die u van plan bent om de geleverde positie aan te houden. Langere periodes vermeerderen zowel rendementen als rentekosten. Overweeg uw risicotolerantie en marktperspectief zorgvuldig.
Evalueer de Impact van Hefboom
Bereken potentiële winsten en verliezen bij het lenen om te investeren
Loading
Begrijpen van Marginhandel Begrippen
Essentiële concepten voor marginhandel en het beheren van hefboomrisico
Initiële Marge:
Het minimale bedrag aan eigen vermogen dat vereist is om een marginpositie te openen, meestal 50% van de totale positie waarde. Dit wordt vastgesteld door de Federal Reserve Regulation T, maar kan hoger zijn op basis van broker of effect vereisten.
Onderhoudsmarge:
Het minimale percentage eigen vermogen dat u moet aanhouden om een margin call te vermijden, meestal 25-40% afhankelijk van de broker en de aangehouden effecten. Onder deze drempel valt u onder een margin call die extra stortingen vereist.
Koopkracht:
De totale waarde van effecten die u kunt kopen met uw eigen vermogen en marginlening. Met 50% marge biedt elk $1 eigen vermogen $2 koopkracht.
Margin Call:
Een verzoek van een broker om extra middelen wanneer het eigen vermogen van de rekening onder de onderhoudseisen valt. Dit kan leiden tot liquidatie van posities als het niet tijdig wordt voldaan.
Hefboomratio:
De verhouding van de totale positie grootte tot uw eigen vermogen. Hogere hefboom vergroot zowel potentiële rendementen als risico's. Een margepercentage van 50% creëert een hefboom van 2:1.
5 Kritieke Risico's van Marginhandel
Marginhandel kan rendementen versterken, maar brengt aanzienlijke risico's met zich mee die elke investeerder moet begrijpen voordat hij hefboom gebruikt.
1.Het Vergrotingseffect
Marge versterkt zowel winsten als verliezen door middel van hefboom. Een positie met 50% marge verdubbelt uw blootstelling, wat betekent dat een marktbeweging van 10% een verandering van 20% in uw eigen vermogen creëert. Deze vergroting kan snel kapitaal eroderen in ongunstige marktomstandigheden, wat kan leiden tot verliezen die uw initiële investering overschrijden.
2.De Margin Call Cascade
Marktdalingen kunnen margin calls activeren die onmiddellijke extra stortingen vereisen. Als u de oproep niet kunt voldoen, kan uw broker gedwongen zijn om uw posities te verkopen tegen ongunstige prijzen, waardoor verliezen worden vastgelegd. Deze gedwongen verkoop gebeurt vaak op marktdalingen, precies wanneer aanhouden het meest voordelig kan zijn.
3.De Rente Last
Marginleningen accumuleren dagelijks rente, wat een continue druk op rendementen creëert. In zijwaartse of langzaam stijgende markten kunnen rentekosten een aanzienlijke impact hebben op de winstgevendheid. Stijgende rentetarieven kunnen onverwacht kosten verhogen, waardoor winstgevende posities in verliezen veranderen, zelfs zonder prijsbewegingen.
4.De Volatiliteitsversterker
Marktvolatiliteit wordt impactvoller met hefboom. Een tijdelijke prijsbeweging die beheersbaar zou zijn zonder marge kan gedwongen verkoop met zich meebrengen. Periodes van hoge volatiliteit vallen vaak samen met margin calls in de markt, wat een cascade van verkoopdruk creëert.
5.De Psychologische Uitdaging
Hefboom versterkt emotionele reacties op marktbewegingen, wat kan leiden tot slechte besluitvorming. De stress van het bekijken van versterkte verliezen en het beheren van margin calls kan paniekverkopen of overmatige risicobereidheid veroorzaken. Veel handelaren merken dat hun normale strategie discipline onder druk van marge afbrokkelt.