Seçenekler Kar Hesaplayıcı
Opsiyon işleminizin karını, başa baş noktasını ve getirisini belirleyin
Additional Information and Definitions
Opsiyon Türü
Alım (call) veya satım (put) opsiyonları arasında seçim yapın. Çağrılar fiyat artışlarından, koymalar ise fiyat düşüşlerinden kar sağlar. Seçiminiz piyasa beklentinizle uyumlu olmalıdır.
İşlem Fiyatı
Opsiyonu kullanabileceğiniz fiyat. Çağrılar için, hisse senedi bu fiyatı aştığında kar sağlarsınız. Koymalar için, hisse senedi bu fiyatın altına düştüğünde kar sağlarsınız. Dengeli risk/ödül için mevcut hisse senedi fiyatına yakın işlem fiyatları seçmeyi düşünün.
Sözleşme Başına Prim
Opsiyonu satın almak için hisse başına ödenen maliyet. Her sözleşme 100 hisseyi kontrol eder, bu nedenle toplam maliyetiniz bu miktarın 100 ile çarpımıdır. Bu prim, uzun opsiyonlardaki maksimum olası kaybınızı temsil eder.
Sözleşme Sayısı
Her sözleşme, temel hisse senedinin 100 hissesini temsil eder. Daha fazla sözleşme, potansiyel karı ve riski artırır. Opsiyon ticaretine alışana kadar küçük başlayın.
Mevcut Temel Fiyat
Temel hisse senedinin mevcut piyasa fiyatı. Bu, opsiyonunuzun kârda mı yoksa zararda mı olduğunu belirler. Mevcut durumunuzu anlamak için bunu işlem fiyatınızla karşılaştırın.
Opsiyon İşlemlerinizi Değerlendirin
Çağrılar ve koymalar için potansiyel kazanç veya zararları hesaplayın
Loading
Opsiyon Ticaret Terimlerini Anlamak
Opsiyon sözleşmelerini değerlendirmek ve ticaret yapmak için temel kavramlar
İşlem Fiyatı:
Opsiyon sahibi tarafından temel varlığın satın alınabileceği (call) veya satılabileceği (put) fiyat. Bu fiyat, bir opsiyonun kârda mı yoksa zararda mı olduğunu belirler ve değerini önemli ölçüde etkiler.
Prim:
Bir opsiyon sözleşmesi satın almak için ödenen fiyat, alıcılar için maksimum olası kaybı temsil eder. İçsel değer (varsa) ile zaman değerinin toplamıdır ve volatilite gibi çeşitli faktörlerden etkilenir.
İçsel Değer:
Bir opsiyonun kârda olduğu miktar, işlem fiyatı ile mevcut hisse senedi fiyatı arasındaki fark olarak hesaplanır. Sadece kârda olan opsiyonların içsel değeri vardır.
Zaman Değeri:
Bir opsiyonun içsel değerinin üzerindeki prim kısmı, vade tarihine kadar olumlu fiyat hareketi olasılığını yansıtır. Zaman değeri, vade tarihi yaklaştıkça azalır.
Başa Baş Noktası:
Bir opsiyon ticaretinin ne kar ne de zarar ürettiği temel hisse senedi fiyatı. Çağrılar için, işlem fiyatı artı prim; koymalar için, işlem fiyatı eksi primdir.
Kârda/Zararda:
Bir opsiyon, içsel değere sahip olduğunda kârda (çağrılar: hisse > işlem fiyatı; koymalar: hisse < işlem fiyatı) ve içsel değere sahip olmadığında zararda olarak kabul edilir. Bu durum, hem risk hem de prim maliyetini etkiler.
5 İleri Düzey Opsiyon Ticaret İçgörüleri
Opsiyonlar, benzersiz fırsatlar sunar ancak karmaşık dinamikleri anlamayı gerektirir. Daha iyi ticaret kararları için bu temel kavramları öğrenin:
1.Kaldıraç-Risk Dengesi
Opsiyonlar, hisse fiyatının bir kısmı için 100 hissenin kontrolünü sağlayarak kaldıraç sunar, ancak bu güç zaman kaybı riski ile gelir. 500 dolarlık bir opsiyon yatırımı, 5,000 dolarlık hisse senedini kontrol edebilir ve %100'ün üzerinde potansiyel getiriler sunabilir. Ancak, bu kaldıraç her iki yönde de çalışır ve zamanlama veya yönünüz yanlışsa opsiyonlar değersiz hale gelebilir.
2.Volatilitenin İki Uçlu Kılıcı
İçsel volatilite, opsiyon fiyatlarını önemli ölçüde etkiler ve genellikle temel hisse senedinden bağımsız olarak hareket eder. Yüksek volatilite, opsiyon primlerini artırır, bu da opsiyon satmayı daha kârlı hale getirirken, satın almayı daha pahalı hale getirir. Volatilite trendlerini anlamak, aşırı fiyatlandırılmış veya düşük fiyatlandırılmış opsiyonları tanımlamanıza ve işlemlerinizi daha iyi zamanlamanıza yardımcı olabilir.
3.Zaman Kaybı Hızlanması
Opsiyonlar, vade tarihi yaklaştıkça eksponansiyel olarak değer kaybeder, bu olaya theta kaybı denir. Bu kayıp, özellikle kârda olmayan opsiyonlar için son ayda hızlanır. Haftalık opsiyonlar, daha yüksek yüzdelik getiriler sunabilir ancak daha yoğun zaman kaybı ile karşılaşır, bu da daha hassas piyasa zamanlaması gerektirir.
4.Stratejik Pozisyon Büyüklüğü
Profesyonel opsiyon traderları, genellikle portföylerinin %1-3'ünden fazlasını tek bir pozisyonda riske atmazlar. Bu disiplin, opsiyonların erken doğru olmasından veya yatay piyasa hareketinden değer kaybetmesi nedeniyle kritik öneme sahiptir. Pozisyon büyüklüğü, başlangıç yatırımı aşan kayıpların teorik olarak mümkün olduğu kısa opsiyon pozisyonları ile daha da kritik hale gelir.
5.Yunan Harfleri Risk Ölçüleri Olarak
Delta, gamma, theta ve vega, opsiyon pozisyonlarındaki farklı risk maruziyetlerini ölçer. Delta, yönsel riski ölçerken, gamma delta değişimini gösterir, theta zaman kaybını temsil eder ve vega volatilite hassasiyetini gösterir. Bu metrikleri anlamak, traderların belirli piyasa beklentilerinden yararlanırken istenmeyen riskleri yönetmelerine yardımcı olur.